【大纪元7月26日讯】投资大师华伦巴非特曾用过一个有趣的比喻来阐述在经济衰退和风暴的冲击下，最能看出一个公司或个人的经营及财务体质。他说：“在退潮时，那些裸体游泳的人就将无所遮掩、无所遁形了。”的确，许多走高财务杠杆、资本少、负债多的公司，禁不起金融风暴的冲击，就被淘汰出局了。相对的，过去作风保守、资本多、现金足、负债少的公司就能在风暴中继续经营下去。不仅公司如此，家庭和个人也面临一样的考验。
过去这几年的房市泡沫，让许多美国人过着极度享受的生活，尽管现实上，他们是负担不了的。举个例子，前一阵子，纽约时报一名资深财经记者 Edmund Andrews 撰文坦承他犯了一个不该犯的错误，买了个他负担不起的房子，尽管他是一流报纸的资深财金记者，因为工作经验，已经充分了解房市泡沫、次贷危机，他还是禁不起诱惑，为了满足妻子小孩买了个漂亮的大房子。他们的问题就出在付完房贷后夫妻俩个收入已所剩无几，所以他们持续过着支出大于收入的生活，靠着信用卡过着以债养债的日子。日复一日，家庭的财务问题越发严重，差点导致婚姻破裂，最后这名记者终于愿意面对现实，放弃这个浮华的虚荣，放弃他们的房子，等着银行来查封拍卖他们的房子。
所以我们今天就来说说个人理财的一些基本要点。笔者在此归纳一些专家学者的意见来提供读者做一个参考。
首先，确定你的家庭持续性月支出(食、衣、房贷、租金等)不要超过你的月净收入，如果你的入不敷出，代表财务出现赤字，结果不是耗尽你的家产，就是积累你的负债。解决之道也只有两种，一是减少开销；二是增加收入，即所谓“开源节流”。
第二，除非万不得已，否则绝对要每月付清你的信用卡余额。因为消费者通常要为信用卡余额支付很高的利息，长期下来利滚利，你的负债会像滚雪球一般越来越大。
第三，个人理财专家苏西欧玛(Suze Orman)建议，每个家庭至少要有足够支付八个月开销的现金储蓄，以应付突如其来的意外，比如说失业、生重病等问题。
第四，尽早为你的退休生活做打算，在美国，六十多岁的老人可以开始领取社会安全津贴。然而这笔钱只能维持基本生活。想要过好一点的日子，则要自己有储蓄，而最好的办法就是固定从你的薪水中提拨一部分，存入401(k)或IRA (Individual Retirement Account)。401(k)的计划通常是由雇主来提供，员工提拨自己一部分的薪水，而雇主会相对应 (Matching) 的提拨钱到员工的401(k)账户。IRA账户则是由自己到银行等机构设立，每人每年有至少几千元的额度。读者可能要问，“这退休金账户有什么特别之处？”好处是当你将收入放在这些退休金账户，这部分的当期收入是免税的。等到你六十岁之后开始提领时，才需付税。这种退休金制度，称做 defined contribution，跟传统的 defined benefit 不同。好处是这种退休金是跟着你走的，你换工作了，被裁员了，退休金不会消失。而且你还必须自己选择投资标地。笔者建议当你年轻时，可以放大部分的比例在股票基金，虽然风险高，但长期报酬率也高，然而当你超过50岁之后，就要适时减少股票基金的比重，而增加债券或货币市场基金的比重。最好在55岁之后，就不要在持有任何股票基金，因为股票市场短期波动非常的大，一个股市崩盘可能会毁掉你的退休美梦。
第五，谈到股票基金，指数型股票基金(Index fund)是优于一般共同基金(Mutual fund)。指数型基金是属于消极性的投资方式，基金根据大盘指数比重来做投资，非常简单，这种基金手续管理费非常低。相对的，共同基金则属于积极性投资，基金经理人很努力的研究股票标地，所以这种基金手续管理费比较高。然而一些研究报告指出，共同基金的报酬表现并没有比指数型基金好。所以个人建议，不论是一般理财投资或退休金规划，尽可能选择手续费低的指数型基金。读者或许要问：“那对冲基金(Hedge fund)如何？”对冲基金的平均报酬似乎较高，但其实是因为它隐藏性的风险较高所致，而且对冲基金的管理费高得吓人，笔者也不建议这类型的投资。
第六，持续累积个人的人力资本(human capital)和健康资本(health capital)。时时保持学习新的知识和技能的态度来增加自己的人力资本，提升自己的竞争力，才不至于被日新月异的全球化经济和技术所淘汰。在医疗费用高涨的时代，保持健康的身体可以为你省下不少钱，所以平日吃的健康，固定运动，练习瑜珈、气功对身体都很有益处，可累积自己的健康资本。
最后，累积个人的精神资本(spiritual capital)。我们有时会看到一些有钱人过着富裕的物质生活，但他们并不快乐，觉得生活很空洞、很没意义，原因就是这些富人缺乏精神资本。我们也会发现一些有真诚信仰的人，虽然没有优渥的收入，没钱买名牌衣服、住豪宅，但却过着平静幸福的日子，为什么？因为借着信仰，他们有充沛的精神资本，其实他们才是真正富裕之人。累积精神资本，对物质生活不执著，才是个人理财之王道。精神资本如何累积？除了阅读古人圣贤的经典，打坐，聆听优雅的古典音乐，偶尔上剧院看一场醍醐灌顶、洗涤人心的表演也很好。近几年在全球巡回演出中国传统舞蹈音乐的“神韵”就是一个很好累积精神资本的例子。(http://www.dajiyuan.com)
