【大紀元2017年10月27日訊】（大紀元記者林雪多倫多編譯報導）在加拿大央行近期連續兩次加息後，國家金融機構監管辦公室（OSFI）又推出房貸新規，擴大需接受「壓力測試」房貸申請人的範圍。從明年開始，首付為20%或以上的房貸申請者也需接受壓力測試。那麼在房貸新規下，購房者年收入得增加多少，才能買得起原來買得起的物業？其今後能買得起的房屋的價位，與現在差價有多大？
金融分析公司Moody’s Analytics經濟師馬夏拉斯（Paul Matsiras）稱，OSFI推出的這項房貸新舉措將有助於令房市降溫，因為潛在買家今後只能購買更低價位的住宅。
在新規下，對那些首付20%或以上，無需購買房貸保險的房貸新申請者或轉換貸款銀行的人，銀行將按加拿大央行公布的5年期利率（現為4.89%），或在批給購房者的利率基礎上再追加2%，對其進行壓力測試（以利率高者為準），通過者才有申請資格。那些首付不足20%的購房者，之前就需要接受壓力測試。
年收入需增加才能買到同樣價位的住宅
根據房地產分析機構Brookfield RPS公司的數據，馬夏拉斯舉例稱，假如一個人購買了價值為565,960元（加拿大中位數房價）的住宅，如果其首付為20％，他則需貸款452,768元，如果他的貸款利息是2.75％，那麼他的月供則為2,085元。如果按新壓力測試的要求，利息得按高出2個百分點算即4.75％，那麼其月供則升至2,579元。
總借貸還款比率（GDS，Gross Debt Service）是衡量購房者還貸能力的指數，它是房貸本金利息、地稅、取暖費、公寓管理費及貸款保險費之和與稅前收入之比。加拿大房屋及房貸公司（CMHC）規定的上限是32%。馬夏拉斯稱，假設這名購房者所有各個項目的月支出都保持不變，假設這個人的GDS達到了上限32%，那麼其年收入需增加18, 150元，才夠支付其新的月供。
馬夏拉斯稱，購房者年收入需增加多少，取決於其居住地，如果是在卑詩省，其收入則需要增加超過32,000元，而如是在新布倫瑞克省，他只需增加6,500元。
以下是Brookfield及Moody公司，根據新壓力測試要求的房貸利息，計算出的全國各省受到新規影響的居民，在新規實施後年收入需要增加多少，才能買得起原來買得起的物業（表1），或今後只能買到什麼價位的房屋（表2）
（表1）新規實施後 購買同價物業所需增加的年收入 （單位：元）
| 地區 | 房屋中位數價格 | 貸款金額 | 月供 （利息2.75%） | 月供 （利息4.75%） | 需增加年收入 |
| 加拿大平均 | 565,960 | 452,768 | 2,085 | 2,569 | 18,150 |
| 卑詩省 | 1,003,165 | 802,532 | 3,696 | 4,554 | 32,175 |
| 亞省 | 467,307 | 373,846 | 1,722 | 2,121 | 14,963 |
| 薩省 | 334,090 | 267,272 | 1,231 | 1,517 | 10,725 |
| 曼省 | 307,669 | 246,135 | 1,133 | 1,397 | 9,900 |
| 安省 | 657,130 | 525,704 | 2,421 | 2,983 | 21,075 |
| 魁省 | 315,832 | 252,665 | 1,164 | 1,434 | 10,125 |
| 新布倫瑞克 | 200,840 | 160,672 | 740 | 912 | 6,450 |
| 新斯科舍 | 250,761 | 200,609 | 924 | 1,138 | 8,025 |
| 愛德華王子島 | 226,579 | 181,264 | 835 | 1,029 | 7,275 |
| 紐芬蘭 | 315,556 | 252,445 | 1,163 | 1,433 | 10,125 |
（表2）新規實施後 相同年收入可負擔的房屋價格 （單位：元）
| 地區 | 房屋中位數價格 | 月供 （利息2.75%） | 利息4.75%，按原月供所能貸款 | 可負擔新房價 | 房價差異 |
| 加拿大平均 | 565,960 | 2,085 | 367,500 | 459,375 | 106,585 |
| 卑詩省 | 1,003,165 | 3,696 | 651,250 | 814,063 | 189,103 |
| 亞省 | 467,307 | 1,722 | 303,500 | 379,375 | 87,932 |
| 薩省 | 334,090 | 1,231 | 217,000 | 271,250 | 62,840 |
| 曼省 | 307,669 | 1,133 | 199,750 | 249,688 | 57,981 |
| 安省 | 657,130 | 2,421 | 426,600 | 533,250 | 123,880 |
| 魁省 | 315,832 | 1,164 | 205,100 | 256,375 | 59,457 |
| 新布倫瑞克 | 200,840 | 740 | 130,350 | 162,938 | 37,902 |
| 新斯科舍 | 250,761 | 924 | 162,750 | 203,438 | 47,324 |
| 愛德華王子島 | 226,579 | 835 | 147,100 | 183,875 | 42,704 |
| 紐芬蘭 | 315,556 | 1,163 | 205,000 | 256,250 | 59,306 |
馬夏拉斯表示，以上數據都是假設貸款申請人申請的房貸到了上限。但是，上面的例子表明，隨著利率上升，購房者在未來十年在房貸上需花費更高。新規將確保業主能夠還得起貸款。
新規將抑制房市 導致一些人匆忙買房
房貸新規預計將抑制房市。多倫多道明銀行經濟師伊格捷（Dina Ignjatovic）表示，他們認為在新規於明年1月1日生效前，會促進一些人趕著買房，此後房市會放緩。他們預計新規可能會導致2018房市需求下降5～10％，房價下跌2～4％。
央行應是注意到了房市的冷卻，本週三表示加息步伐會放緩。央行稱，總的來說，最近的利率上調及宏觀政策的變化，可能會對房市造成一些適當的影響，部分潛在買家會申請較少的貸款，一些買家會延遲購房。
責任編輯：文芳
