【大紀元2011年06月19日訊】（大紀元綜合報導）5月以來，銀行板塊持續走低，銀行鬧起了「錢荒」，銀行大佬們也顧不得言信，出爾反爾地拋出了再融資計劃，同時積極發行理財產品籌集資金。據統計，今年以來，各大銀行公佈的各類再融資計劃，總額約5,000億元。新一輪的銀行融資潮已勢不可擋了。與此相應的大量中小企業鬧因籌不到錢，處境艱難，在長三角和珠三角，很多小企業扎堆倒閉。
銀行三成存款被凍結
據《華夏時報》報導，「地方融資平台貸款規模可能超預期」、「存款準備金率再創新高」、「日均存貸比考核、出台新的資本充足率管理辦法」，不利消息此起彼伏，而在多重壓力下，銀行切切實實鬧起了「錢荒」。
從去年11月起，存款準備金率每月上調已成慣例。央行宣佈從2011年6月20日起，上調存款類金融機構人民幣存款準備金率0.5%，也是2011年第6次上調存款準備金率，至此，大型、中小型的存款準備金率分別達到21.5%和19.5%，創了歷史新高。
2010年11月份，央行上調了兩次存款準備金率，此後，維持了一月一調的習慣，以每次上調0.5個百分點凍結資金3,500億元（2011年3月以3,600億元、4～6月以3,700億元粗略計算），9次提存總計凍結資金超過了3.22萬億元。
高盛高華的數據顯示，此次上調所凍結資金，在存款總額中的占比，高於歷史均值。據高華金融業分析師馬寧估算，在綜合考慮央票、財政存款以及準備金率的影響之後，銀行系統存款總額中約29.7%已被凍結，高於2007年至今的凍結資金占比均值（28.3%），也高於2011年一季度末和2010年年末的均值，分別為27.7%、27.2%，但低於2008年三季度33.8%的峰值水平。
換而言之，存款中的三成被凍結，這讓銀行們寢食難安，加上緊縮預期不減，存款準備金率仍有不斷上揚的可能性，更讓銀行們如坐針氈。
「6月存款準備金率再次上調，政策變動對大型銀行、浦發、華夏、興業、寧波和北京的影響有限，因為其超儲率仍有富餘。」據中信建投分析師魏濤計算，一季度末，大型銀行的準備金率22.87%，3月末法定準備金率20%，其超額準備金率2.87%；中小型銀行的準備金率17.39%，3月末的法定部份17%，其超額準備金率0.39%。加上4、5、6月，三次上調法定存款準備金率共計1.5%，6月大型銀行剩餘超額準備金率1.37%，中小型銀行超額準備金率基本上沒有剩餘。
因此，對其他中小型銀行政策影響更加負面。「因為超儲率相對不足，銀行必須調整資產結構，減少貼現、同業、債券投資等來騰挪出資金，提交存款準備金。銀行資產結構調整後，銀行資產收益率將下降。」魏濤分析說。
根據申銀萬國的調查，目前銀行業內整體吸存壓力較為嚴峻，大行存款6月仍會出現大幅減少，說明正式進入日均存貸比考核之後，股份制及其他銀行會繼續加強吸取存款的力度，預計6月可能再次出現如同4月份那樣的情況，存款從四大行向其他銀行轉移的態勢，進一步制約銀行的信貸投放。
同時，隨著《資本充足率管理辦法》徵求意見稿的公佈，給予銀行達到新的資本充足率標準的限期也不再遙遙無期，部份銀行迫切需要補充資本金。
新一輪搶錢大戰
對於銀行而言，要增加利潤，就必須擴大生息資產規模；要擴大生息資產規模，就必須不斷擴大資本金規模，再加上監管標準一提高，即使想遠離融資恐怕也難以如願。
6月11日，建設銀行（601939）董事會審議通過了發行800億不少於5年期人民幣次級債的計劃。儘管3個月前，其行長曾表示「建行今年肯定不會再融資」。分析師們認為，現有商業銀行資本充足率管理辦法下，800億次級債將提升建行2011年年末資本充足率1.12%。
這不是特例。中國銀行（601988）也曾在5月17日至5月19日發行了320億元次級債。據統計，今年以來，農行、中行、交行、中信等銀行公佈的各類再融資計劃，總額約5,000億元。新一輪的銀行融資潮已勢不可擋了。
爭奪存款是另一個戰鼓陣陣的激烈戰場。繼高息攬儲被監管部門勒令停止後，層出不窮的理財產品成為了新寵。
普益財富的數據顯示，僅今年一季度，銀行理財產品的發行數量就達到了3,691只，同比增幅達107.71%，發行規模約4.17萬億元人民幣，已超過2010年全年銀行理財產品發行規模的一半。
而且期限偏重於短期，根據數據，5月份共有1,506款銀行理財產品到期，數量較4月份增加4.51%。
據瞭解，銀行的這種短期理財產品，短的三、五天、長則幾個月，年化利率最低也有3%-4%。有的銀行在每月的最後一天還固定推出一、兩天的理財產品，年化利率可以達到5%，但資金起步額是50萬～100萬元。
一位銀行人士說，由於銀監會6月份開始採用日均存貸比考核，使得銀行更關注日均存款數據，銀行傾向於設計理財產品均勻到期，而減少前期在月末關鍵時點轉回表內的操作，今年前5個月的理財產品預期收益率在3%-5%的佔到發行量的64%，而去年僅有26%。
銀根緊縮 大量中小企業鬧錢荒
5月份，中國M2廣義貨幣供應量增長15.1%，這是自2008年以來最慢的增速，證實了銀根緊縮的趨勢。與此相應的是大量中小企業鬧錢荒，很多企業面臨資金鏈斷裂的危險，對這些中小企業來說，金融危機的慘淡情形開始重演。
浙江工業大學最近對257家中小企業的調查結果顯示，超過9成企業表示缺錢，不少中小企業正面臨資金鏈斷裂的危險。北京大學中國經濟研究中心霍德明教授預計，如果央行繼續發力緊縮銀根，中小企業的歇業或破產對2011年國民生產總值（GDP）增速的負面效應將達到0.3%-0.4%，全年GDP增速則將跌破9%。
溫州中小企業促進會會長周德文表示：「最缺錢的是中小製造型企業和勞動密集型的輕工企業，很多企業不是沒有訂單，而是根本籌不到錢來提供訂單需要的生產。」
據《經濟信息聯播》報導，溫州借貸的糾紛案驟然增多，原因就在溫州的中小企業缺錢。溫州一家打火機企業則是看著訂單卻不敢接。從去年年底，企業負責人就一直在向銀行申請貸款，直到現在也只融到了總資金量的30%。
浙江特靈輕工有限公司董事長李建江則說，傳統產品本身利率沒那麼高，20%的融資成本的話，產品至少要達到50%以上的才可以做，這個就是非常大的壓力了。他的企業主營出口生意，多數與跨國公司對接，但跨國公司有自己的採購結算體系，結算週期三到六個月不等，這個結算週期等不起。年初至今，他已經放棄了多個幾千萬甚至上億元的大單子。
一些人付雙倍的利息向親友借錢。為了生存，一些企業甚至選擇高利貸。全國工商聯早前耗時兩個多月對廣東、浙江、江蘇等16個省進行的調研結果顯示，當前中小企業特別是小型、微型企業的狀況，可能比2008年金融海嘯時更為艱難。在長三角和珠三角，很多小企業扎堆倒閉。
（責任編輯：岳青）
