【大纪元2011年09月03日讯】（大纪元记者李天宇编译报导）《纽约时报》周五报导，负责监管抵押贷款巨头房利美和房地美的美国联邦住房金融局（FHFA）即将控告包括美国银行、摩根大通、高盛和德意志银行在内的十几家大银行，指控这些银行歪曲房贷证券的质量，然后经组装后在房地产泡沫最高时出售。诉状要求数十亿美元的赔偿。
这些诉讼源于该机构一年前向金融机构发出的传票。在诉状中，FHFA认为，银行在组装和销售他们的抵押贷款证券给投资者时，未能履行证券法要求的调查，并隐瞒了借款人的收入被夸大或伪造的证据。当许多借款人无力偿还抵押贷款时，那些证券的价值大跌，使得房利美和房地美损失超过300亿美元，最后都由纳税人买单。
今年七月，FHFA控告瑞银（UBS），要求至少9亿美元的赔偿。预计新的诉讼的求偿金额与此类似。在这之前，持有那些证券的私人投资人一直要求这些银行购回数百亿美元的问题房贷证券，但是联邦政府的司法行动让房贷证券的争议进入了新的阶段，让银行股投资人感到震惊。政府机构并没有要求银行重新买回那些证券，而是要求其赔偿两房遭受的损失。
三年前爆发的金融风暴就是由次级房贷所引爆。在经历三年后，司法诉讼行动与日俱增。
除了愤怒的投资者外，50个州的总检察长已经就该如何对付那些大银行接近达成协议。总检察长们和联邦官员一样，要求银行至少支付200亿美元，这个金额与联邦政府为减少法拍而出售救助面临困难的屋主所支付的金额类似。
上月，保险业巨头美国国际集团（AIG）也向美国银行提出100亿美元的诉讼，指责美银及其拥有的全国金融和美林歪曲抵押贷款的质量，包装后出售给AIG。
美国银行、高盛和摩根大通均拒绝发表评论。德意志银行的发言人也以诉讼还未成立而拒绝评论。但私底下，银行高管认为，证券的亏损是由于经济和房地产市场低迷引起的，并不是当初银行将抵押贷款打包成证券引起的。此外，他们还争辩说，向AIG和两房那样大的投资者应该知道证券是有风险的。他们也反驳说，对其采取进一步的法律行动只会拖延房地产市场的复苏，损害整体经济。
投资者担心，如果银行被迫罚款，那将侵蚀未来多年的盈利，而且可能再次让金融机构陷入危机。另一些专家也警告，即使诉讼在法律上成立，但是一系列起诉可能会引发其他风险。2006年前在房地美工作的鲁德表示，虽然FHFA在行使自己保护着的责任，但是这可能会将银行再次推向悬崖，然后政府又不得不再次出手相救。
下周三是美国政府接管房利美和房地美三周年，如果在这之前不起诉，美国政府可能将失去再求偿的机会。
在此波房地产泡沫破裂之前，两房规模不断扩大，一直在寻找所谓安全的投资。而那些由次级房贷所支撑的证券被信评机构评为最为安全的AAA级。在2010年之前曾担任FHFA法律顾问的菲尔特律师表示，2007年之前，房地产泡沫如此之大，市场上很难找到质量好的房贷证券，房利美和房地美与其他投资者一样以为自己的投资是AAA级。
此外，两房购买那些证券还有一个原因就是它们受政府担保，能够获得超低利率的资金。当然，房利美和房地美依法还有必须为中低收入贷款者提供担保的任务。繁重的房屋政策目标，再加上竞争的压力使得两房使用了更像是对冲基金的运作模式，不断扩展业务。事实上，早在2006年房地美就被监管机构警告，其购买的次贷证券已超过其风险管理能力，但该公司仍继续收购债务，最终导致一发不可收拾。
截至今年6月30日，房地美持有超过800亿美元由高风险房贷支持的证券，据其估计，总损失约为190亿美元。房利美则持有380亿美元的高风险房贷支持的证券，损失近140亿美元。
