【大紀元12月27日訊】理財，廣義的說，應該是指：怎麼樣賺錢？怎麼樣錢滾錢？怎麼樣花錢、用錢？理財，說難不難，說容易也並不容易，「知己知彼，百戰百勝」，才是關鍵的前提。理財之道，因人而異，言人人殊，可以是背景、教育、環境、習慣的不同，或者是積攢的觀念的不同，再進一步的說，也可能是每個人對於人生真諦理解的層次、境界的不同。
現代人理財的管道五花八門，儲蓄（外匯）、保險、置產（土地、店面、房屋、寫字間、套房、停車位、攤位……）、股票、跟會、黃金（白金）、古董（玉、書畫、古玩……）、花樹盆栽、奇石雅器、集郵、時尚名牌（紀念品）……等等，林林總總，數不勝數。
其中，房市、股市、匯市三者，也許可以稱得上是當前華人世界之中最當紅、最熱衷的明星首選吧。
統計至5月為止，市場上沒有賣出的現房達到420萬棟，創下了15年來的最高值。今年6月，美國有大約220萬炒房人將因為無力還貸失去住房血本無歸。7 月26日，美國次級房貸惡化引發的全球震憾的股災，全球股市劇挫，一時蒸發掉5.5兆美元以上的股票市值。華爾街股市8月中旬及11月下旬兩度重挫，全球應聲連鎖反應，股民遍體鱗傷，哀莫大於心死。直到現在，餘波仍然盪漾，現在銀行購屋貸款違約戶較6月份增加了9％，較去年同期大增了93％。
根據歷史經驗，全球市場每隔10年左右就會出現一次崩盤的狀況。1998年的金融危機，肇因於俄羅斯無力清償其發行的債券，造成避險基金長期資本管理公司（LTCM）倒閉，美國10月19日當天紐約股市出現崩盤道瓊工業平均指數暴跌508點，跌幅高達22.6％，亞洲及歐洲股市也應聲劇跌。遠溯1927 年，世界經濟大蕭條的前車之鑑更是淒慘。
不過，諷刺而可悲的是，儘管人性的貪婪是引發金融市場泡沫的元凶，然而，人們恰恰又是最容易健忘的，這兩個又似乎形成不變的鐵律。
中國大陸經濟過熱，通貨膨脹加重，股市和房市泡沫化一觸即發，這絕不是危言聳聽。中國大陸從2005年7月起實施浮動匯率制度，至今，人民幣對美元升值了 11.9％。再根據中共統計局數字顯示，今年3月份的通脹率首次突破3％的警戒線，此後一直維持在3％以上，8月份一舉達到6.5％的10年最高點。今年以來，中國人民銀行5次調高利率，9次提高存款準備金率。
再看，中國大陸股市在短短2年時間內已上漲了近5倍，飆升宛如雲霄飛車，一再的創歷史新高。中國人口13億，股民如螞蟻蜂擁而上，超過1億戶。股市本益比偏高，上證指數超過40多倍，遠比過去5年平均本益比31.08倍高出許多；深圳指數更高達60倍，遠超過或接近許多國家股市崩盤的平均值了，不可不慎。反觀亞太市場雖然也頻創新高，但是本益比也不過來到偏高的15倍。
多頭行情，漲勢逐漸脫離基本面，形成越來越大的泡沫，怎麼樣上去的，到頭來還不就是怎麼樣下來的。追逐上漲時的投資報酬率固然重要，下跌的風險絕對不能不考慮進去。且看，大陸最亮麗的中石油A股，自從11月5日上市以來，只有首日一天的好景，緊接著從48.62元的高位展開瀑布式下跌，一連17個交易日足足跌了33％，套牢了上百萬投資人。
台灣自第二季以來房產逐漸明顯萎靡，股市兩度衝萬點受挫，11月下旬重跌情況下，選擇基金和外匯交易投資似乎成為另一股潮流。
台灣基金經理人更迭頻繁，績效也不如國外基金，即便是投資低風險、低獲利的債券也不表示一定就「穩賺不賠」，基金的長、中、短期績效與投資內容，以及債券的特性等等，都必須稍加了解和評估。
國際美元持續走弱，目前「非美元貨幣」的確是相對看漲，紐幣自2001年9月上漲迄今，漲幅高達104％；澳幣從2001年9月起漲到今年11月迄今，漲幅95％；歐元自2002年2月迄今，漲幅72％；加拿大幣自2002年10月到現在，漲幅73％；英鎊自2002年2月迄今，漲幅也高達49.84％。「漲多」自然就會回檔，投資人仍須居高思危，審慎拿捏。
表象上看來，股市是企業集資，是散戶股民賺錢的天堂。實施上，股市卻是不折不扣的坑人市場，經常進出股市的投資人能夠真正平安落袋的還真的是像鳳毛麟角的少，就算大戶也是屈指可數。
所謂「天下沒有白吃的午餐」、「沒有三兩三，可千萬別輕易上梁山」，所以，有心投資股市、基金和匯市至少也得做一點基本功課。還有，凡事要給自己訂好適合的滿足點和停損點，如果自己沒有擁有比一般投資人更前瞻的投資思維，最好別奢求要擁有更高的投資報酬率。切記，最佳的理財方案只可以供欣賞參考，只有最適合自己的理財方案才是持盈保泰的唯一選擇。
古有名言：「人為財死，鳥為食亡」；「君子愛財，取之有道」。財，不能強求，但問盡其在我的盡人事而聽天命，得之我幸，不得我命；不賺不公、不義之財，心安理得才是福。
「開源」、「節流」兩者不可偏執，不輕易背負卡債，不作繭自縛套付高利貸。凡事宜量力而為，不好高騖遠，不貪圖暴利，不奢求一夕致富；量入為出，能守分，常優先儲蓄，不好逸惡勞，不虛榮攀比，不做金錢的奴隸，也不做守財奴。行有餘力，不妨多行善公益助人，能捨則捨，有捨方有得。
平實的來說，理財，首先，起碼要儲備足夠日常生活所需的現金，而且，要有風險意識，不要把所有的錢放在一個籃子裡。理財要理性地守正道，穩健地正當投資，不盲從興起賭性投機，不投資不了解的門路。理財要確認自己能夠完全自我負責，是好是壞，當初歡喜做，就得無怨無悔地歡喜接受結果，不能怨天尤人。◇(http://www.dajiyuan.com)
