【大紀元2016年02月17日訊】（大紀元記者梁珍香港報導）2016年火猴年，被指是多事之秋，大陸反貪打虎行動升級，同時人民幣貶值、經濟放緩引發的走資潮席捲全球。國際金融協會（IIF）報告表示，1月份中國「走資」1,130億美元（約7,363億人民幣），已是連續22個月錄得淨資本外流，規模前所未有。與此同時，中共當局加強了資本管制，繼月初限制銀聯卡購買保險，報道指大陸銀行內部傳達8招措施，包括加強審查分行換匯、要求上報「資金外流客戶名單」等。不過，有學者認為，走資潮背後涉及到對中共體制的不信任，中共越收緊，資金或反而加速流走。
據大陸《第一財經日報》16日報道，一些銀行，過年前已傳達或履行多項應對異常跨境資本流動的風險控制政策，其中8招政策是外匯管理部門的內部口頭指示，包括：
一、對換匯資金實際用途加強審查、包括一人不能使用多人換匯；
二、要求轄內銀行每周上報前10名「資金外流客戶名單」；
三、在銀聯層面加強境外商戶管理，包括限制境外買保險、置業等；
四、不鼓勵外幣理財業務；
五、降低或取消分行售匯業務薪酬費用獎勵；
六、加強離岸轉口貿易管控；
七、銀行加強對遠期售匯的管理；
八、嚴格審查或不受理企業到較遠銀行辦理異地或保稅區交易。
「多對一」換匯愈加受阻
文章引述一名在廣東換匯中介王先生稱，他常去的多家銀行都已經加強了個人分拆和重複購付匯管理，以前那種用足一張身份證一年5萬美金額度的「封頂換匯」和「多對一」用多個人換匯給一個帳戶的做法，都已經越來越受阻。
此外，在某股份制銀行從事貿易金融業務的趙經理亦說：「如果多筆付匯使用了同一個貨權單據，或是貨權單據上顯示的重量、裝運港、集裝箱號資訊有疑點，像是裝貨港和卸貨港是同樣的、貨權單據日期早於合同和信用證開立日期，又或是在公共網絡核查出單據不實，我們都可能因貿易的真實性存疑而審慎辦理、或拒絕辦理業務。」被趙經理團隊攔在門外的，包括有風險的企業跨境收支業務，其中涉及大量換匯需求。
傳增人幣中間價彈性抑走資
另外，人民幣自8月11日匯改以來，急劇波動令資金外流。不過，黃曆新年後，人民幣反常回升，15日兌美元即期一度飆升815點子（1.26%），有外媒披露，有中資大行入市，沽售美元穩定匯市。
據《華爾街日報》披露，中共央行希望人民幣中間價定價更有彈性，從而挽回市場對人民幣的信心，以減少走資風險。
大陸人赴港排隊買保險
過去5年大陸客來港買保險急升
不過，所謂上有政策，下有對策，大陸走資潮越禁越有，而且渠道逐漸浮出水面。綜合各媒體報道，大陸走資途徑初略估計，除了地下錢莊、螞蟻式搬家購匯，虛假貿易出口、來港買殼上市、海外收購、海外移民置業等，甚至連香港買保險也成了走資的途徑之一。
事實上，近年來，赴香港購買保險的大陸人數呈現大幅上升趨勢。據香港保險業監理處公佈的統計數據，香港保險公司向大陸訪客銷售的新保單，2012年、2013年、2014年的保費收入分別為99億港元、149億和244億元港幣，短短3年翻了2倍多。去年首三季個人業務的總新造保單保費達972億元，當中向中國訪客所發出的保單貢獻約21.7%，新造保單保費達211億元。雖然第四季數字未有公佈，但保險界立法會議員陳健波稱，據業界了解，第四季大陸客新造保費已按季飆升三成。
轉移資金 避稅兼理財
當中，繞過外匯管制、配置美元資產成為保險公司招攬中國境內客戶的主要賣點。
據業界人士稱，每逢周六、周日，一些保險公司生意興旺，如尖沙咀廣東道就有好幾家大型保險公司，在中港城等地可見到排隊買保險的景象，客人絕大多數是大陸人。
對於大陸人熱衷來香港買保險，美聯金融集團行政總裁黎家傑表示，有幾大原因：其一、大陸保險產品未夠成熟，「買香港或外國的保險產品質素高，更有保障」；其二、大陸盛傳要徵收遺產稅，買保險有利於規避遺產稅，將財產傳給下一代，同時又兼收儲蓄、投資之用；其三，人民幣貶值，亦多人想將資金走出來，換成非人民幣資產。
兩成買萬用壽險 可抵押借貸
黎家傑還說，大陸人喜歡購買的險種，除人壽、醫療保障類，還有約兩成客戶會選擇有投資性質的萬用壽險，可具備保單融資功效（即保單現金價值可作為抵押品到銀行或保險公司進行貸款，有的可借七成）。這類主要是針對大陸高端有錢客戶，香港客戶較不常買。
中共當局從今年1月起，限制銀聯卡海外提款限額，每年只限10萬元人民幣；早前又推出新規定，自2月4日起將嚴格執行銀聯卡境外交易購買保險單筆額度，不得超過5,000美元，被指是防止大陸走資的新措施，觸發藍籌保險股當日急挫。
保單動輒數百萬 銀聯設限
對於銀聯限制客戶海外購保險額度，黎家傑坦言，對業界有衝擊，「購買的活躍程度有些受影響」；他指，目前香港金融機構對於大陸資金來源，都有些敏感。「如果是現金，沒有人夠膽收。」
有資深保險經紀指：「大陸客買保險手筆很大，動輒幾百萬、上千萬都有，比香港客豪爽很多」，故很多經紀為賺快錢，紛紛將目標轉向大陸客戶，但如今限制多多，除了銀聯卡外，最近香港銀行對大陸身份證來港開戶亦設卡，「如果是以前，很容易開戶；現在很多銀行譬如中國銀行，匯豐都不開給大陸人。」
業界：仍可用支付寶過數
但該經紀表示，大陸人有的是方法將錢轉出來，銀聯卡限制刷卡後，有大陸客戶用互聯網金融付款，如支付寶等，一樣過到數。
虛假貿易出口走資 香港成平台
此外，投資者通常以經由香港進行假貿易的方式，從大陸走資。中國海關15日公佈1月外貿數據，進出口跌幅均超過預期；離奇的是，在整體進口大跌18.8%情況下，由香港進口金額卻激增108%。
據《華爾街日報》引述麥格理（Macquarie）、澳新銀行（Australia & New Zealand Banking Group）、法國外貿銀行（Natixis）等國際大行表示，來自香港的進口量不同尋常的大幅增長，是企業打著國際貿易的幌子、行金融套利之實，目的是通過開高價發票避開管制，最終把資金轉移出境。
至於其它走資管道亦相當暢旺。一位經營大陸移民業務的香港經理說，近來連一向較少人問津的小國移民查詢也大增三、四成，「大陸人移民實際上是移產，現在各國移民門檻都在增加，現在最重要是第一步先走出去。所以他們不會忌諱是哪國身份，只要拿一個外國身份就有保障。」
香港1月也舉行了好多個海外移民、置業的展覽，除了澳洲、英國外，還有杜拜、塞浦路斯等國，有興趣的客戶不少是大陸富人。「現在海外樓盤不少都是中國人買貴的，而且不是要有當地身份才買，而是走資出去，全球進行資產配置。」一位資深海外地產代理表示。
學者：中共資本管制難有實效
對於大陸走資潮湧現，城大經濟及金融系副教授李鉅威認為，主因固然是人民幣貶值帶動資金外流，但為何走出這麼多卻是一個不解之謎。
他認為，雖然大陸加強資產管制，但走資通常都不是通過正常管道，多是經地下錢莊走，而且多是通過香港走出去，早幾年就有報道稱，深圳甚至有地下通道直通上水邊境，「綁住一條繩子把錢送來香港」。而且中共一直不打壓地下錢莊的原因，在於地下經濟一向存在，而且規模龐大，令中國經濟能夠蓬勃發展，所以當局就睜一隻眼閉一隻眼。
李鉅威認為深層次而言，走資潮越演越烈的背後，涉及到中國人對中共體制的無安全感，「對你沒有信心錢就先走了」。
據胡潤《白皮書》，調查統計顯示，教育質量、環境污染和食品安全是中國富人想移民的三大原因。有些富有的中國人曾表示，希望在海外有棲身之地，是擔心如果大陸發生社會動盪，人身安全會不保；中國人還有一個信念，就是他們的財富在自由國家會得到更好的保護。
李鉅威提醒，香港作為和大陸緊密聯繫的地區，面對中國金融動盪，危與機並存。固然龐大資金來港造就很多投資機會，但香港當局也要加強監管，「早前香港銀行放貸給大陸企業，都吃虧了，現在都不輕易放貸，賣保險也是這樣，萬一大陸人無理索償，對保險公司也是一個風險。」◇
責任編輯：陳玟綺
