【大纪元2月9日报导】（中央社记者田裕斌台北九日电）对于上班族而言，一年中最大的一笔收入莫过于岁末的年终奖金，根据人力银行调查，今年每个上班族平均可领到1.78个月年终奖金，寿险业者认为，今年7月即将上路的劳退新制对劳工而言，提供的仅是基本保障，若想让退休生活过得富足，妥善运用年终奖金十分重要。
国泰人寿表示，对年轻族群而言，由于收入有限，保费是一笔不小的支出，因此如何利用有限的经济收入，有效率地规划退休资产，即是一项终生理财的重要课题。
目前台湾提供的强制年金模式主要分为“确定给付制”与“确定提拨制”，其中行之有年的军、公、教、劳工及农民保险即属确定给付制的一环，不过由于老年给付金额不高，加上新生人口少而老年人口快速增加与通货膨胀率持续上升，导致社会福利财源紧缩，企业提拨率也普遍偏低，劳工受惠程度并不普及。
即将在今年7月上路的劳退新制则属于“确定提拨制”，与旧制不同的是，旧制由于属“确定给付制”，因此一切给付风险几乎由雇主一肩承担，但在新制下，雇主的责任缩小到仅需依法提拨劳退金至员工的个人账户内，至于劳工个人未来退休生活是否足额，则全赖账户内资金是否投资得宜。
依照行政院劳工委员会统计，近16年来劳退基金平均获益率维持在6%，但在通货膨胀压力下，实际收益率呈现逐年递减状态，以去年11月为例，累积规模达新台币3258.8亿元的劳退基金，实际收益率折合年利率仅为2.91%，在实际收益率持续走低下，可以预见的是一般上班族在退休后的所得替代率将面临明显不足的窘境。
国寿表示，在政府所提供社会安全机制不够完备的现况下，衡量目前现有的经济能力，提早规划退休后的财务来源，对于退休后无经济来源的上班族而言相当重要，目前寿险业者也推出不同类型的年金产品，供民众依照自己的风险承受度选择适合自己的产品。
其中，风险承受度低的民众适合投保固定利率型年金，最大的特色在于不管保险公司未来的投资效益如何，都会给付当初投保时保证约定的额度，以降低退休规划的不确定性，不过由于保险公司承诺保户固定的预定利率，且贴近目前市场利率指数，除了每年保费金额较其他年金来得高外，在目前低利率的时代，报酬率也相对较低。
相对于固定利率型年金，目标族群设定为年纪较轻、距离退休日远的保户，可利用“变额年金”作为退休规划的财务工具，投资连结标的以政府公债、共同基金为主，且能依保户保本或保息的需求而设计不同的投资组合，相对地保户承受的风险与可能的报酬都较高。
国寿表示，变额年金与近年来热卖的投资型商品雷同，采分离账户且投资风险由保户自负，账户价值随市场而变动，因此保单计价采基金单位呈现，与传统寿险以金额为计价单位不同。变额年金有较高想像空间的投资报酬率，在同额年金给付状况下，如连结的投资标的报酬率愈高，相对的每年保费所需提拨额度就愈低。
此外，具有一定风险承受度但又想拥有相当保障的民众，可以选择“利率变动型年金”作为退休规划的重点所在，寿险业者指出，利率变动型年金特点在年金累积期间，保单的账户价值可按照宣告利率浮动增值，且宣告利率依主管机关规定，不得低于指定行库“二年期定期储蓄存款”最高固定年利率平均值，因此实际上投资标的的保证利率贴近市场利率，且有机会获得额外的利差收益。
与其他类型的年金产品相比，在相同退休所得支付水准下，利率变动型年金每年保费提拨金额较变额年金高，但较固定利率型年金低。
国寿建议，退休生活的财务规划属长期理财目标，因此在资产的搭配组合上最好能兼顾风险与稳健获利的考量，因应人生各阶段不同的风险，如何分散风险、强化风险控管进而累积足额退休金才是重点所在。940209
